當月要點：

1、拿地總額同比下降50.5%，降幅較上月略有擴大

(資料圖片)

2、央國企拿地積極性明顯下降，多地放寬集中供地次數(shù)限制

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01

拿地總額同比下降50.5%，降幅較上月略有擴大

2022年1-11月，TOP100企業(yè)拿地總額11621億元，拿地規(guī)模同比下降50.5%，降幅比上月擴大0.3個百分點。TOP100門檻值為39億元，較上年同期下降20億元，TOP100企業(yè)招拍掛權益拿地總額占全國300城土地出讓金的比例為37.7%。

從新增貨值來看，華潤置地、保利發(fā)展（600048）和招商蛇口（001979）占據(jù)榜單前三位。2022年1-11月，華潤置地以累計新增貨值2031億元占據(jù)榜單第一；保利發(fā)展和招商蛇口緊隨其后，累計新增貨值規(guī)模分別為1944億元和1714億元。TOP10企業(yè)1-11月新增貨值總額13211億元，占TOP100企業(yè)的36.7%，新增貨值門檻為938億元。

圖：2021-2022年11月50家代表房企每月拿地總額

數(shù)據(jù)來源：

數(shù)據(jù)范圍：包含招拍掛權益土地及收并購土地

中指產(chǎn)品：

50家代表企業(yè)拿地總額同比、環(huán)比降幅收窄。2022年11月，50家代表房企拿地總額同比下降23.2%、環(huán)比下降24.7%，降幅較上月略有收窄。11月，北京、深圳、杭州、南京、武漢等多個熱點一二線城市進行了2022年第四批次集中供地地塊，優(yōu)質(zhì)地塊供應帶動房企拿地熱情略有恢復，代表房企拿地總額較上月略有增加。

02

央國企拿地積極性明顯下降，多地放寬集中供地次數(shù)限制

截至11月末，從拿地企業(yè)結(jié)構(gòu)來看，繼民企逐漸淡出之后，央國企的積極性也明顯下降，城投不得不再一次進場托底。但與去年三批次有所不同的是，在財政部126號文之后，今年不少城投打算開發(fā)項目。以無錫為例，四批次土拍地方城投引入了朗詩、香港綠地等市場化運作房企合作開發(fā)。在如今地方財政緊張、參與保交樓、出資托底土拍等背景下，地方城投急需提升自我造血能力。分城市來看，杭州等城市民企拿地活躍度較高，而鄭州、武漢、長沙等城市則更加依賴地方國資企業(yè)托底。

多地放寬集中供地次數(shù)限制，“多次少量”或成常態(tài)。9月23日，長沙提出調(diào)整土地推介方式，今后不再按年度批次推介土地，更改為年度常態(tài)化更新；10月28日，南昌“力爭”退出集中供地，正式打響退出集中供地第一槍；武漢更是宣稱要在今年完成六個批次的集中供地，這也意味武漢進入了常態(tài)化土地更新。去年開始施行的集中供地制度，今年正在逐漸變得靈活化。從實際供地來看，無錫和蘇州已分別于10月25日和10月31日率先完成了第四批次集中供地出讓；11月，南京、深圳、北京、杭州、武漢等地已完成2022年第四批次集中供地地塊。天津、廈門、濟南、青島、重慶、武漢等城市也明確要開展第四輪集中供地。兩集中政策的出臺目的是穩(wěn)定地價預期，從而實現(xiàn)穩(wěn)房價、穩(wěn)預期。隨著土地市場降溫，溢價率下行、地塊底價成交現(xiàn)象變得逐漸增多，地方國資平臺托底現(xiàn)象顯著，全年供地計劃完成率不足六成。因此，多地增加供地次數(shù)，同時減少每次的出讓塊數(shù)，“多次少量”或?qū)⒊蔀槌B(tài)。

03

重點區(qū)域及城市房企拿地

從各城市群拿地金額來看，長三角地區(qū)領跑全國。1-11月，長三角TOP10企業(yè)拿地金額2418億元，居四大城市群之首。其中，濱江集團（002244）拿地金額為403億元，位居長三角企業(yè)拿地金額榜首；粵港澳大灣區(qū)TOP10企業(yè)拿地金額1347億元，位列第二；京津冀TOP10企業(yè)拿地金額1127億元，位列第三。拿地面積來看，中西部TOP10企業(yè)拿地面積以1195萬平方米位居四區(qū)域首位，超越長三角TOP10企業(yè)。

從重點城市拿地金額TOP10房企來看，央企國企仍是主力。華發(fā)股份（600325）、華潤置地、中海地產(chǎn)、保利發(fā)展等全國性龍頭企業(yè)仍在多個重點城市廣泛布局，央國企參與熱度較高，重點城市拿地金額TOP10房企中有半數(shù)以上為央企國企，這與穩(wěn)健型國央企的資金狀況相對較好有直接關系。民營企業(yè)中，濱江集團保持杭州區(qū)域龍頭地位，牢牢占據(jù)杭州市拿地金額榜首。

從全國住宅用地成交總價TOP10來看，11月入榜地塊中多數(shù)位于長三角地區(qū)，成交金額門檻為27億元。隨著多城市開啟第四批集中供地，整體來看土拍市場有所回溫，但仍以重點城市群為主。其中，無錫市XDG-2022-89號地塊成交總價最高，為40億元，建筑規(guī)劃面積19萬平方米，成交樓面均價為20800元/平。

圖片來源：

數(shù)據(jù)范圍：包含招拍掛權益土地及收并購土地

數(shù)據(jù)時間：截至2022年11月30日18:00；

區(qū)域范疇：

京津冀：北京、天津、河北等15個重點城市；

長三角：上海、江蘇、浙江、安徽等41個重點城市；

粵港澳大灣區(qū)：深圳、廣州、珠海等9個重點城市；

中西部：武漢、長沙、南昌、西安等190個重點城市；

50家代表企業(yè)：

碧桂園、萬科、保利發(fā)展、融創(chuàng)中國、中海地產(chǎn)、綠地控股（600606）、華潤置地、招商蛇口、龍湖集團、金科集團、金地集團（600383）、新城控股（601155）、中國金茂、旭輝集團、綠城中國、龍光集團、中南置地、越秀地產(chǎn)、中國鐵建（601186）、正榮集團、融信集團、新希望地產(chǎn)、雅居樂、美的置業(yè)、遠洋集團、濱江集團、時代中國、祥生地產(chǎn)、華發(fā)股份、中駿集團、寶龍地產(chǎn)、金輝集團、禹洲集團、首開股份（600376）、合景泰富集團、華宇集團、大悅城（000031）控股、仁恒置地、佳源國際、建發(fā)房產(chǎn)、路勁集團、大華集團、中交房地產(chǎn)、保利置業(yè)、電建地產(chǎn)、俊發(fā)集團、聯(lián)發(fā)集團、建業(yè)集團、東原集團、德信地產(chǎn)

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